Rendement du Trésor 2 Ans

Rendement du Trésor américain à 2 ans à maturité constante (%, quotidien)

Propriété	Valeur
Catégorie	Macro
Unité	%
Résolution	1d
Actifs	MACRO
Formule	Basic
Point de terminaison API	GET /v1/macro/rates
Champ	ust_2y

Vue d'ensemble

Rendement des bons du Trésor américain à 2 ans à maturité constante (série FRED DGS2). Le 2 ans est la partie la plus sensible aux taux de la courbe du Trésor et est largement considéré comme la prévision du marché obligataire de la moyenne du taux des fonds fédéraux sur les deux prochaines années.

Interprétation

• Hausse des rendements à 2 ans : signale que les marchés intègrent davantage de hausses de la Fed ou moins de baisses — généralement un vent contraire pour les actifs risqués.
• Baisse des rendements à 2 ans : indique que les marchés intègrent des baisses de taux — souvent un vent favorable pour le Bitcoin et d'autres actifs risqués de longue duration.
• Les rallyes brusques du 2 ans (rendements en baisse) précèdent souvent les régimes risk-on majeurs une fois que la Fed pivote.

Cas d'usage

• Utiliser comme estimation de marché en temps réel de la trajectoire de politique de la Fed pour les grilles de lecture macro du BTC.
• Combiner avec macro_ust_10y pour calculer la pente de la courbe (macro_spread_10y_2y).
• Suivre les dynamiques 2A/10A pour identifier les régimes de bull steepening qui favorisent historiquement l'accumulation de BTC.

Utilisation de l'API

curl -H "Authorization: Bearer YOUR_API_KEY" \
  "https://api.blocklens.co/v1/macro/rates?start_date=2024-01-01&end_date=2024-12-31&limit=365"

Métriques associées

• Taux Cible des Fed Funds — Taux cible plafond des fonds fédéraux américains (%, quotidien)
• Rendement du Trésor 10 Ans — Rendement du Trésor américain à 10 ans à maturité constante (%, quotidien)
• Écart de Rendement 10A-2A — Écart de rendement Trésor 10 ans moins 2 ans (%, indicateur de récession)
• Rendement Bon du Trésor 13 Sem. (CBOE) — Rendement des bons du Trésor à 13 semaines du CBOE ^IRX (%, quotidien)