Spread Rendimenti 10A-2A

Spread tra i rendimenti del Treasury a 10 e a 2 anni (%, indicatore di recessione)

Proprietà	Valore
Categoria	Macro
Unità	%
Risoluzione	1d
Asset	MACRO
Piano	Basic
Endpoint API	GET /v1/macro/spreads
Campo	spread_10y_2y

Panoramica

Lo spread tra i rendimenti dei Treasury statunitensi a 10 e a 2 anni (DGS10 - DGS2). Una misura classica della curva dei rendimenti del Tesoro e uno degli indicatori di recessione storicamente più affidabili nei dati macro statunitensi.

Interpretazione

• Spread positivo (curva ripida): condizioni economiche normali, premio a termine per le obbligazioni a lunga scadenza.
• Spread negativo (inversione): storicamente precede le recessioni di 12–18 mesi. Ogni recessione statunitense dal 1955 è stata preceduta da un'inversione 10Y-2Y.
• Il ri-irripidimento dall'inversione (bull steepener): spesso coincide con o precede immediatamente la recessione stessa, quando la Fed inizia a tagliare.

Casi d'uso

• Identificare i regimi macro di fine ciclo quando le decisioni di allocazione su Bitcoin diventano più sensibili al rischio.
• Combinare con macro_hy_credit_spread per confermare lo stress del mercato del credito insieme all'inversione della curva.
• Monitorare i tempi della normalizzazione della curva dei rendimenti per anticipare i cambi di rotta della Fed che storicamente guidano i flussi risk-on verso BTC.

Utilizzo API

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  "https://api.blocklens.co/v1/macro/spreads?start_date=2024-01-01&end_date=2024-12-31&limit=365"

Metriche correlate

• Rendimento Treasury a 10 Anni — Rendimento del Treasury statunitense a scadenza costante a 10 anni (%, giornaliero)
• Rendimento Treasury a 2 Anni — Rendimento del Treasury statunitense a scadenza costante a 2 anni (%, giornaliero)
• Spread Rendimenti 10A-3M — Spread tra i rendimenti del Treasury a 10 anni e a 3 mesi (%, indicatore di recessione)
• Spread Credito HY (OAS) — Spread option-adjusted dell'indice ICE BofA US High Yield (%, giornaliero)