Реализованная волатильность (1W)

Аннуализированное стандартное отклонение дневных логарифмических доходностей за прошедшие 7 дней — индикатор краткосрочной турбулентности цены BTC в реальном времени

Свойство	Значение
Категория	Рыночные данные
Единица измерения	Безразмерная
Разрешение	1d
Активы	BTC
Тариф	Basic
Эндпоинт API	GET /v1/prices
Поле	realized_vol_1w

Обзор

Realized Volatility (1W) измеряет аннуализированную волатильность цены Bitcoin, используя скользящее окно в 7 дней дневных логарифмических доходностей. Она фиксирует самые недавние, кратковременные всплески ценовой активности — панические распродажи, шорт-сквизы, макрошоки — до того, как они усредняются на более длинных окнах.

Поскольку окно составляет всего 7 дней, эта метрика реагирует очень быстро. Один резкий день (±15%) значительно её подбросит, а затем она спадёт ровно через неделю. Это делает 1W волатильность самым чувствительным членом семейства Realized Volatility и отличным индикатором стресса в реальном времени.

Все значения аннуализированы путём умножения дневного стандартного отклонения на $\sqrt{365}$, поэтому результаты напрямую сопоставимы для разных длин окон и с традиционными бенчмарками волатильности в финансах.

Формула

$$\sigma_{1W} = \sqrt{365} \times \sqrt{ \frac{1}{N-1} \sum_{i=1}^{N} \left( r_i - \bar{r} \right)^2 }$$

где:

• $r_i = \ln\!\left(\frac{P_i}{P_{i-1}}\right)$ — дневная логарифмическая доходность
• $\bar{r}$ — среднее из $N$ логарифмических доходностей в окне
• $N = 7$ — размер скользящего окна
• Множитель $\sqrt{365}$ аннуализирует дневное стандартное отклонение
• Результат выражается в процентах (например, 80 = 80% в годовом исчислении)

Интерпретация

• Низкая (< 30%): необычно спокойный рынок. Часто предшествует крупным направленным движениям. Может сигнализировать о накоплении или распределении.
• Умеренная (30–60%): нормальный рабочий диапазон BTC на нетрендовых рынках или в фазах середины цикла.
• Высокая (60–100%): значительная турбулентность. Типична во время резких ралли, коррекций или макрошоков.
• Экстремальная (> 100%): волатильность кризисного уровня. Исторически наблюдается во время событий капитуляции, крахов бирж или крупных регуляторных объявлений.

Поскольку окно 1W очень короткое, всплески здесь резкие и кратковременные. Сравнивайте со значениями 1M и 3M: если 1W >> 3M, недавний шок ещё свеж, но может быстро вернуться к среднему.

Сценарии использования

• Обнаружение режима волатильности: внезапный скачок с 40% до 120% сигнализирует о новом эпизоде высокого стресса — полезно для управления рисками и определения размера позиций.
• Сигналы возврата к среднему: экстремальные всплески 1W (> 2× значения 1M) исторически предшествуют краткосрочному сжатию волатильности и часто отмечают локальные ценовые экстремумы.
• Контекст ценообразования опционов: краткосрочные опционы BTC (недельные экспирации) оцениваются на основе ближайшей реализованной волатильности. Сравнение 1W реализованной с подразумеваемой волатильностью показывает, дёшевы ли опционы или дороги.
• Корреляция со страхом/жадностью: 1W волатильность тесно отслеживает индикаторы настроений. Сопоставление с on-chain спросом (cost basis STH, потоки на биржи) может подтвердить, является ли всплеск капитуляцией или накоплением.

Использование API

curl -H "Authorization: Bearer YOUR_API_KEY" \
  "https://api.blocklens.co/v1/prices?start_date=2024-01-01&end_date=2024-12-31&limit=365"

Связанные метрики

• Реализованная волатильность (2W) — Аннуализированное стандартное отклонение дневных логарифмических доходностей за прошедшие 14 дней — связывает мгновенный шум и краткосрочную трендовую волатильность
• Реализованная волатильность (1M) — Аннуализированное стандартное отклонение дневных логарифмических доходностей за прошедшие 30 дней — отраслевой стандарт краткосрочного бенчмарка волатильности BTC
• Реализованная волатильность (3M) — Аннуализированное стандартное отклонение дневных логарифмических доходностей за прошедшие 90 дней — отслеживает среднесрочную волатильность на протяжении полной рыночной фазы
• Реализованная волатильность (6M) — Аннуализированное стандартное отклонение дневных логарифмических доходностей за прошедшие 180 дней — медленно движущийся якорь для анализа долгосрочного тренда волатильности
• Реализованная волатильность (1Y) — Аннуализированное стандартное отклонение дневных логарифмических доходностей за скользящее окно в 365 дней — измеряет, насколько волатильной была цена BTC за прошедший год
• Цена — Рыночная цена BTC