10J-3M Renditespread

Renditespread 10 Jahre minus 3 Monate (%, Rezessionsindikator)

Eigenschaft	Wert
Kategorie	Makro
Einheit	%
Auflösung	1d
Assets	MACRO
Tarif	Basic
API-Endpunkt	GET /v1/macro/spreads
Feld	spread_10y_3m

Überblick

Der Spread zwischen den Renditen 10-jähriger und 3-monatiger US-Staatsanleihen (DGS10 - DGS3MO). Das bevorzugte Rezessionswahrscheinlichkeitsmodell der New Yorker Fed verwendet diesen Spread als Hauptinput. Tägliche Frequenz, ausgedrückt in Prozent.

Interpretation

• Ein positiver Spread spiegelt eine Bepreisung im Expansionsmodus und eine gesunde Laufzeitprämie wider.
• Ein invertierter Spread (negativ) ist das bevorzugte Rezessionssignal der NY Fed. Inversionen sind jeder US-Rezession seit 1969 vorausgegangen.
• Der 10J-3M-Spread tendiert dazu, später zu invertieren als der 10J-2J-Spread, sodass er Rezessionswarnungen oft bestätigt (statt ihnen vorauszugehen).

Anwendungsfälle

• Nutzen Sie die Rezessionswahrscheinlichkeitsreihe der NY Fed zusammen mit diesem Spread, um die defensive Positionierung in BTC-Portfolios zu timen.
• Gleichen Sie es mit macro_spread_10y_2y zur Bestätigung der Kurveninversion ab.
• Kombinieren Sie es mit macro_initial_claims und macro_unemployment_rate, um eine makroökonomische Verschlechterung zu triangulieren.

API-Nutzung

curl -H "Authorization: Bearer YOUR_API_KEY" \
  "https://api.blocklens.co/v1/macro/spreads?start_date=2024-01-01&end_date=2024-12-31&limit=365"

Verwandte Metriken

• 10J-2J Renditespread — Renditespread 10 Jahre minus 2 Jahre (%, Rezessionsindikator)
• 10-jährige Treasury-Rendite — Rendite 10-jähriger US-Staatsanleihen mit konstanter Laufzeit (%, täglich)
• 13-Wochen T-Bill-Rendite (CBOE) — CBOE-Rendite 13-wöchiger US-Schatzwechsel ^IRX (%, täglich)
• Arbeitslosenquote — US-Arbeitslosenquote der Zivilbevölkerung (%, monatlich)